Το μόνο από τα Κουφονήσια που κατοικείται, με έκταση 3,5 τ. χλμ. και πληθυσμό 366 κατοίκους, είναι το μικρότερο αλλά το πιο πυκνοκατοικημένο νησί των Μικρών Ανατολικών Κυκλάδων.
Ο όμορφος οικισμός, η Χώρα, βρίσκεται μαζί με το λιμάνι στη νοτιοανατολική πλευρά του νησιού, χτισμένος στα πρότυπα της κυκλαδικής αρχιτεκτονικής. Στη Χώρα μπορεί κανείς να περιπλανηθεί στα γραφικά σοκάκια, να επισκεφτεί την εκκλησία του Αγίου Γεωργίου, του πολιούχου του νησιού, όπως και έναν παραδοσιακό ανεμόμυλο. Εδώ χτυπάει το βράδυ η καρδιά της νυχτερινής ζωής του νησιού.
Νοτίως του λιμανιού και της μαρίνας βρίσκεται το Καρνάγιο με το γραφικό εκκλησάκι του Αγίου Νικολάου. Ενώ οι θαλάσσιες σπηλιές στο βόρειο κάβο του νησιού ανταμείβουν πλουσιοπάροχα τους τολμηρούς που θα τις εξερευνήσουν.
Μέχρι πρόσφατα, βασική και σχεδόν αποκλειστική ασχολία των κατοίκων του αποτελούσε η αλιεία. Με αποτέλεσμα το Κουφονήσι να αποτελεί το απόλυτο ψαροχώρι.
Οι μοναδικές όμως φυσικές ομορφιές του σε συνδυασμό με τη φιλόξενη συμπεριφορά των κατοίκων του οδήγησαν στην ταχύτατη τουριστική ανάπτυξή του.